Hôm nay, OCC đã phê duyệt có điều kiện năm công ty định hướng tài sản kỹ thuật số được cấp phép thành lập ngân hàng ủy thác quốc gia, báo hiệu sự mở rộng có tính toán nhưng rõ ràng của các công ty tiền điện tử vào hệ thống ngân hàng liên bang.
Quyết định này thách thức những tuyên bố từ một số bộ phận trong ngành ngân hàng cho rằng tiền điện tử không thể tuân thủ các tiêu chuẩn quy định. Tuy nhiên, nó cũng làm phức tạp thêm luận điểm của chính ngành này về một nỗ lực phối hợp nhằm tách rời nó khỏi các dịch vụ tài chính.
Năm công ty đứng sau sự chấp thuận
Cùng với Ripple National Trust Bank , Văn phòng Kiểm soát Tiền tệ (OCC) đã phê duyệt có điều kiện thêm bốn tổ chức tập trung vào tài sản kỹ thuật số, báo hiệu một động thái quản lý rộng hơn chứ không phải là một ngoại lệ riêng lẻ.
Ngoài Ripple , OCC đã phê duyệt đơn xin thành lập ngân hàng ủy thác mới cho First National Digital Currency Bank và cho phép Circle, BitGo, Fidelity Digital Assets và Paxos chuyển đổi từ giấy phép cấp tiểu bang.
Cả năm sự chấp thuận này đều vẫn có điều kiện, yêu cầu mỗi tổ chức phải đáp ứng các tiêu chuẩn cụ thể về hoạt động, quản trị và tuân thủ trước khi được cấp phép chính thức.
“Việc các tổ chức mới gia nhập lĩnh vực ngân hàng liên bang là điều tốt cho người tiêu dùng, ngành ngân hàng và nền kinh tế”, Giám đốc Cơ quan Kiểm soát Tiền tệ (OCC) Jonathan Gould cho biết trong một thông cáo báo chí. “Họ cung cấp cho người tiêu dùng các sản phẩm, dịch vụ và nguồn tín dụng mới, đồng thời đảm bảo một hệ thống ngân hàng năng động, cạnh tranh và đa dạng.”
Điểm chung giữa các công ty này là mô hình kinh doanh và vị thế pháp lý của họ trong hệ thống tài chính.
Không ngân hàng nào trong số đó có ý định hoạt động như một ngân hàng thương mại cung cấp đầy đủ các dịch vụ như tiền gửi hoặc các sản phẩm cho vay truyền thống. Thay vào đó, họ tập trung vào dịch vụ lưu ký, thanh toán và cơ sở hạ tầng tài sản kỹ thuật số được thiết kế chủ yếu dành cho khách hàng tổ chức.
Đối với những công ty đã có chỗ đứng vững chắc như Fidelity và Paxos, giấy phép hoạt động toàn quốc cung cấp một cơ quan giám sát liên bang duy nhất và quyền hạn trên toàn quốc. Sự thay đổi này thay thế cho sự giám sát phân tán ở cấp tiểu bang, đơn giản hóa việc quản lý đối với các hoạt động quy mô tổ chức.
Đối với các tổ chức mới gia nhập thị trường như Ripple National Trust Bank và First National Digital Currency Bank, việc phê duyệt này mở ra cơ hội tiếp cận nguồn vốn liên bang mà không gây ảnh hưởng đến hoạt động ngân hàng tiêu dùng.
Nhìn chung, các phê duyệt này cho thấy OCC không ngăn chặn các công ty tiền điện tử, mà chỉ đang tinh chỉnh các mô hình được phép hoạt động.
Giải thích về tranh chấp liên quan đến việc loại bỏ các công ty ngân hàng
Cuộc tranh luận về việc "phi ngân hàng hóa" trong lĩnh vực tiền điện tử đã trở nên gay gắt hơn trong những năm gần đây, thường được mô tả như một cuộc đối đầu giữa các cơ quan quản lý, ngân hàng và các công ty tài sản kỹ thuật số .
Các nhà lãnh đạo ngành công nghiệp tiền điện tử đã nhiều lần lập luận rằng các ngân hàng, được các cơ quan quản lý khuyến khích, đã hạn chế một cách có hệ thống quyền tiếp cận các dịch vụ tài chính cơ bản. Luận điểm này ngày càng được ủng hộ dưới nhãn hiệu “ Chiến dịch Điểm nghẽn 2.0 ”, gợi nhớ đến các cuộc trấn áp quy định trong quá khứ được cho là do cựu Chủ tịch SEC Gary Gensler khởi xướng.
Các ngân hàng và cơ quan quản lý đã phản bác, lập luận rằng họ đưa ra quyết định dựa trên quản lý rủi ro, tuân thủ quy định và các vấn đề về uy tín chứ không phải dựa trên hệ tư tưởng.
Những căng thẳng đó lại bùng phát vào thứ Tư, khi OCC công bố những phát hiện sơ bộ từ cuộc điều tra về cáo buộc cắt giảm dịch vụ ngân hàng của các ngân hàng lớn nhất Hoa Kỳ.
Việc thu hẹp quy mô ngân hàng là có thật, nhưng bị hạn chế.
Trong báo cáo đánh giá ngày 10 tháng 12, OCC kết luận rằng từ năm 2020 đến năm 2023, các ngân hàng lớn nhất nước đã tham gia vào các hoạt động tước đoạt quyền sử dụng dịch vụ ngân hàng.
Cơ quan này cho biết các ngân hàng đã phân biệt đối xử không phù hợp giữa các doanh nghiệp hợp pháp, hạn chế quyền truy cập hoặc áp đặt các quy trình kiểm tra nghiêm ngặt hơn do lo ngại về uy tín.
Các hoạt động liên quan đến tài sản kỹ thuật số được liệt kê rõ ràng trong số các lĩnh vực bị ảnh hưởng, cùng với vũ khí, năng lượng, giải trí người lớn và cho vay ngắn hạn.
Tuy nhiên, cách tiếp cận của OCC hẹp hơn so với luận điệu "Chiến dịch Ngắt mạch 2.0" của ngành. Báo cáo tập trung vào các chính sách do ngân hàng tạo ra và các quy trình leo thang, chứ không phải một chỉ thị tập trung yêu cầu các ngân hàng cắt đứt quan hệ với các công ty tiền điện tử.
Sự khác biệt đó rất quan trọng đối với cách diễn giải cuộc tranh luận mới đang diễn ra này.
Phần lớn giai đoạn được xem xét trùng với thời kỳ suy thoái tiền điện tử năm 2022–2023 và ảnh hưởng lan sang lĩnh vực ngân hàng.
Báo cáo đánh giá được công bố dưới thời ông Gould, người được Tổng thống Donald Trump bổ nhiệm hồi đầu năm nay . Ông Gould cho rằng những phát hiện này là một phần trong nỗ lực nhằm hạn chế việc lạm dụng tài chính và loại trừ các trường hợp vi phạm do rủi ro về uy tín.
Trong bối cảnh đó, việc OCC phê duyệt có điều kiện năm ngân hàng ủy thác chuyên về tiền điện tử làm phức tạp thêm các tuyên bố về việc loại trừ có hệ thống đang diễn ra.
Ngay cả khi các ngân hàng và các nhóm thương mại cảnh báo về sự bất đối xứng trong quy định, các phê duyệt này cho thấy quyền tiếp cận của liên bang đang được mở rộng đối với các mô hình ngân hàng ủy thác tập trung vào tuân thủ quy định.
