Nhằm mang lại kỷ luật thể chế cho tài sản kỹ thuật số, DeFi Technologies đã giới thiệu chỉ số dvio để biến dòng Vốn được điều tiết thành một lăng kính hướng tới tương lai đối với thị trường tiền điện tử.
Bản tóm tắt
Một chuẩn mực mới được xây dựng dựa trên dòng vốn đầu tư thực tế.
Công ty DeFi Technologies Inc. , thông qua công ty con Valour , đã ra mắt Chỉ số Cơ hội Đầu tư DEFT Valour (DVIO) , một chỉ số chuẩn cấp tổ chức theo dõi cách phân bổ Vốn đầu tư được quản lý vào các tài sản kỹ thuật số bằng cách sử dụng dòng tiền thực tế thông qua nền tảng ETP của Valour. Chỉ số này được cập nhật hàng tuần và bao gồm 50 tài sản hàng đầu trong hệ sinh thái của Valour dựa trên Tài sản được quản lý (AUM) và dòng tiền.
Theo công ty, chỉ số này hướng đến việc cung cấp chất lượng tín hiệu cao hơn so với các nguồn dữ liệu tiền điện tử thông thường bằng cách dựa trên cấu trúc sản phẩm và khung thực thi nhất quán, được quản lý chặt chẽ. Hơn nữa, nó được thiết kế để hoạt động không chỉ như một tiêu chuẩn mà còn là cốt lõi của một nền tảng thương mại và phân tích chuyên sâu rộng hơn, phục vụ cho các phân tích định kỳ, các chỉ báo thị trường và các sản phẩm liên kết chỉ số trong tương lai.
Thông tin chi tiết về thời điểm ra mắt và định vị chiến lược
Vào ngày 9 tháng 2 năm 2026 , tại Toronto , DeFi Technologies thông báo rằng Valour Inc. và Valour Digital Securities Limited đã cùng nhau ra mắt Chỉ số DVIO, định vị nó như một chỉ số tham chiếu dựa trên vốn và được quản lý cho thị trường tài sản kỹ thuật số. Chỉ số này nhằm mục đích cho thấy cách thức phân bổ Vốn được quản lý giữa các tài sản tiền điện tử, sử dụng các dòng tiền có thể quan sát được thông qua các sản phẩm được niêm yết của Valour.
Chỉ số này cung cấp cái nhìn hướng tới tương lai về vị thế, tâm lý và sự luân chuyển Vốn của nhà đầu tư bằng cách theo dõi dòng vốn thực tế trên cơ sở hạ tầng ETP được quản lý của Valour. Tuy nhiên, DeFi Technologies lập luận rằng phương pháp này mang lại chất lượng tín hiệu và hiệu quả thị trường mà các bộ dữ liệu giá cả, on-chain hoặc khối lượng giao dịch giao dịch truyền thống không thể cung cấp.
Từ dữ liệu rời rạc đến thông tin tình báo về dòng vốn
Thị trường tiền điện tử tạo ra một lượng lớn thông tin, nhưng phần lớn trong số đó vẫn rời rạc, nhiễu loạn và mang tính chất nhìn lại quá khứ. Giá cả, các chỉ số on-chain và khối lượng giao dịch thường chỉ giải thích các biến động thị trường sau khi chúng xảy ra, thay vì cho thấy vị thế của Vốn tổ chức trong thời gian thực.
Trong lĩnh vực tài chính truyền thống, dòng Vốn được coi là một trong những chỉ báo hàng đầu đáng tin cậy nhất về hành vi thị trường. Chỉ số dvio áp dụng nguyên tắc này cho tài sản kỹ thuật số, dựa trên các quyết định đầu tư có thể quan sát được và được quy định, thay vì các ví đầu cơ hoặc các sàn giao dịch Chưa được kiểm soát . Do đó, chỉ số này hướng đến việc chuyển đổi dữ liệu phân bổ Vốn thành thông tin thị trường thực sự.
Vì sao dòng tiền Valour lại cung cấp các tín hiệu khác biệt?
Việc tiếp cận các tài sản tiền điện tử thường bị phân tán trên nhiều sàn giao dịch khác nhau, mỗi sàn có mức phí, chênh lệch giá, điều kiện thanh khoản và chất lượng thực hiện giao dịch khác nhau. Do đó, dòng tiền giao dịch thực tế có thể bị ảnh hưởng bởi cơ chế hoạt động của nền tảng thay vì phản ánh đúng niềm tin của nhà đầu tư vào một tài sản cụ thể.
Nền tảng ETP của Valour được thiết kế để loại bỏ phần lớn sự méo mó này. Định giá thống nhất và tạo lập thị trường nội bộ nhằm mục đích giảm thiểu Slippage (Trượt giá) giữa các sản phẩm, trong khi phí được minh bạch, quy định và công bố đầy đủ trong bản cáo bạch và các điều khoản cuối cùng. Hơn nữa, hồ sơ rủi ro, mô hình thanh khoản và khung định giá được đồng bộ hóa trên toàn nền tảng, và các điều khoản và dòng chảy của các sản phẩm niêm yết chéo vẫn được phối hợp chặt chẽ bất kể địa điểm giao dịch nào.
Cấu trúc này tạo ra một môi trường trong đó các quyết định phân bổ Vốn chủ yếu được thúc đẩy bởi các yếu tố cơ bản của tài sản và niềm tin của nhà đầu tư. Do đó, dòng vốn của Valour có thể đóng vai trò là một chỉ báo riêng biệt và rõ ràng hơn về hành vi thị trường.
Một cơ sở nhà đầu tư đa dạng và hợp lý
Với 102 ETP trải rộng trên 74 tài sản kỹ thuật số độc đáo , Valour vận hành một trong những nền tảng ETP tài sản kỹ thuật số được quản lý chặt chẽ nhất trên toàn thế giới. Các nhà đầu tư có thể phân bổ vốn vào các tài sản chính, các dự án Layer 1, các dự án DeFi và các chủ đề mới nổi, tất cả đều nằm trong khuôn khổ thực thi và quản lý rủi ro nhất quán.
Do đó, dòng Vốn trên nền tảng của Valour phản ánh hành động của các nhà đầu tư hoạt động trong điều kiện ràng buộc hợp lý, phù hợp với thể chế và trong một cấu trúc thị trường hiệu quả. Điều này khiến các dòng vốn trở thành nguồn thông tin tình báo mạnh mẽ độc đáo về xu hướng phân bổ tiền điện tử và mang lại cho Valour cái nhìn toàn diện về sự phát triển của việc các tổ chức tiếp cận tài sản kỹ thuật số.
Thiết kế và phương pháp lập chỉ mục
Chỉ số Cơ hội Đầu tư DEFT Valour theo dõi 50 tài sản tiền điện tử riêng lẻ hàng đầu theo tổng tài sản được quản lý (AUM) và dòng vốn trong hệ sinh thái ETP của Valour. Thành phần và trọng số được cập nhật hàng tuần để phản ánh cả phân bổ Vốn hiện tại và sự thay đổi của phân bổ đó theo thời gian.
Được xây dựng dựa trên cơ sở hạ tầng được quản lý chặt chẽ và Vốn đầu tư thực tế, chỉ số này hướng đến việc cung cấp một điểm tham chiếu đáng tin cậy cho các tổ chức tìm kiếm sự minh bạch trong một thị trường vốn dĩ thiếu minh bạch. Hơn nữa, cấu trúc có hệ thống của nó tập trung vào việc tối đa hóa chất lượng tín hiệu cho người dùng chuyên nghiệp.
Phương pháp này dựa trên các quy tắc và được thiết kế để nắm bắt những thay đổi có ý nghĩa trong hành vi của nhà đầu tư, đồng thời lọc bỏ những biến động ngắn hạn của thị trường. Nó được neo giữ bởi tổng tài sản được quản lý (AUM) nhưng phản ứng linh hoạt với những thay đổi trong dòng tiền, cân bằng giữa sự ổn định và khả năng thích ứng thông qua lịch trình tái cân bằng hàng tuần.
Phương pháp này cung cấp nền tảng cho các nhà đầu tư, nhà quản lý tài sản và nhà phát hành sản phẩm để phát triển các sản phẩm liên kết chỉ số, chiến lược có cấu trúc, khung nghiên cứu và mô hình rủi ro được xây dựng dựa trên tín hiệu dòng vốn. Nhờ đó, nó định vị chỉ số như một chuẩn mực và một công cụ thực tiễn để thiết kế chiến lược.
Khung phân tích và các chỉ số đo lường
Ngoài vai trò là một chỉ số tham chiếu, Chỉ số DVIO còn là nền tảng cho một khuôn khổ phân tích chuyên sâu, chuyển đổi dữ liệu dòng vốn thành thông tin hữu ích. Kết quả đầu ra bao gồm các phân tích hàng tuần về dòng vốn và sự thay đổi tỷ trọng, cũng như các chỉ báo được thiết kế để làm nổi bật sự khác biệt giữa diễn biến giá và mô hình phân bổ Vốn .
Trong số các công cụ này có các chỉ số cấp thị trường như DVIO Index Flow Sentiment Barometer và DVIO Index Altcoin Barometer , nhằm mục đích định lượng sự thay đổi trong khẩu vị rủi ro thị trường và sự luân chuyển ngành. Ngoài ra, chỉ số này còn duy trì Danh sách theo dõi các tài sản nằm ngoài top 50 theo AUM để phát hiện động lực dòng tiền giai đoạn đầu trước khi các tài sản đó đủ điều kiện được đưa vào chỉ số.
Danh sách theo dõi này nhằm mục đích cho phép phân tích mang tính dự báo hơn là chỉ phản ứng thụ động đối với các cơ hội mới nổi. Hơn nữa, nó hỗ trợ phát triển các chỉ báo tâm lý tài sản kỹ thuật số vượt ra ngoài các chỉ số dựa trên giá đơn giản.
Mô hình kinh doanh và lộ trình thương mại
Chỉ số Cơ hội Đầu tư DEFT Valour cũng là một nền tảng chiến lược để thúc đẩy các mục tiêu thương mại rộng lớn hơn của Valour. Nó cung cấp một câu chuyện thống nhất để thu hút các nhà đầu tư trên toàn thế giới đối với toàn bộ các sản phẩm ETP của Valour, dựa trên sức mạnh và tính nhất quán của các tín hiệu mà chỉ số này tạo ra.
Song song đó, DeFi Technologies sẽ cung cấp quyền truy cập dựa trên đăng ký vào các thông tin chuyên sâu hàng tuần và báo cáo phân tích hàng tháng được tổng hợp từ dữ liệu DVIO. Tuy nhiên, công ty cũng nhìn thấy cơ hội dài hạn hơn trong việc xây dựng một hệ sinh thái phân tích xung quanh chỉ số chuẩn này.
Nhìn về phía trước, DeFi Technologies dự định phát triển một thiết bị đầu cuối phân tích dựa trên DVIO, cung cấp cơ sở hạ tầng dữ liệu, trí tuệ nhân tạo và phân tích chi tiết hơn.
Sáng kiến DVIO đánh dấu một bước nâng cao và mở rộng đáng kể trong hoạt động dữ liệu của DeFi Technologies và Valour. Nó được xây dựng trên một kiến trúc dữ liệu tích hợp được tối ưu hóa để tận dụng thông tin giao dịch, dòng tiền và giá cả trên toàn bộ Valour và công ty con thuộc sở hữu hoàn toàn của Valour là Stillman Digital .
Cơ sở hạ tầng này được thiết kế để hỗ trợ phát triển các công cụ tài chính cấu trúc sáng tạo và áp dụng các kỹ thuật phân tích nâng cao và trí tuệ nhân tạo. Hơn nữa, nó nhằm mục đích làm sâu sắc thêm sự hiểu biết về cách hành vi đầu tư tương tác giữa tài chính phi tập trung (DeFi), tài chính truyền thống (TradFi), các xu hướng công nghệ rộng hơn và các chỉ số kinh tế vĩ mô.
Bằng cách kết hợp dữ liệu thị trường được quản lý chặt chẽ với khả năng phân tích tiên tiến, DeFi Technologies đang định vị Chỉ số DVIO như một chuẩn mực và công cụ nghiên cứu cho các chiến lược đầu tư tài sản kỹ thuật số thế hệ tiếp theo. Khung này cũng mở ra cánh cửa cho các sản phẩm phân tích dựa trên chỉ số trong tương lai nhắm đến người dùng tổ chức.
Góc nhìn khác biệt về thị trường tiền điện tử
Là một trong những nhà phát hành có danh mục ETP tài sản kỹ thuật số lớn nhất và đa dạng nhất trên toàn cầu, Valour tự hào có lợi thế đặc biệt khi ra mắt chỉ số tham chiếu này. Chỉ số Cơ hội Đầu tư DEFT Valour dựa trên các quyết định tập thể thực tế của các nhà đầu tư hợp lý phân bổ Vốn thực thông qua các công cụ được quản lý, chứ không phải dựa trên các mô hình lý thuyết hay các chỉ số gián tiếp.
Qua đó, báo cáo này hướng đến việc thiết lập một chuẩn mực tiền điện tử được quản lý mới dựa trên hiệu quả, tính minh bạch và hành vi Vốn có thể quan sát được. Hơn nữa, nó nhấn mạnh cách thức cơ sở hạ tầng được quản lý và kiến trúc dữ liệu có kỷ luật có thể biến các dòng tiền thành một nguồn lực chiến lược cho ngành công nghiệp tài sản kỹ thuật số.
Thông tin về các công ty đứng sau chỉ số này.
DeFi Technologies Inc. là một công ty công nghệ tài chính tập trung vào việc kết nối thị trường Vốn truyền thống và tài chính phi tập trung. Là công ty quản lý tài sản kỹ thuật số đầu tiên niêm yết trên Nasdaq, công ty này cung cấp cho các nhà đầu tư cổ phiếu cơ hội tiếp cận đa dạng với nền kinh tế phi tập trung thông qua một mô hình kinh doanh tích hợp.
Các hoạt động của tập đoàn bao gồm Valour , cung cấp quyền truy cập vào hơn một trăm tài sản kỹ thuật số tiên tiến nhất thế giới thông qua các ETP được quản lý; Stillman Digital , một nhà môi giới chính và cung cấp thanh khoản tài sản kỹ thuật số tập trung vào thực hiện giao dịch và lưu ký cấp độ tổ chức; và Reflexivity Research , chuyên thực hiện các nghiên cứu chuyên sâu về ngành công nghiệp bitcoin và tài sản kỹ thuật số. Tập đoàn cũng bao gồm Neuronomics , tập trung vào các chiến lược và cơ sở hạ tầng giao dịch định lượng, và DeFi Alpha , bộ phận kinh doanh giao dịch và chênh lệch giá nội bộ.
Valour Inc. và Valour Digital Securities Limited phát hành các ETP cho phép các nhà đầu tư cá nhân và tổ chức tiếp cận tài sản kỹ thuật số một cách đơn giản và an toàn thông qua các tài khoản ngân hàng truyền thống. Valour là một phần của mảng quản lý tài sản của DeFi Technologies và đóng vai trò trung tâm trong dữ liệu dòng tiền hỗ trợ chỉ số chuẩn DVIO.
Reflexivity Research LLC là một công ty nghiên cứu chuyên sản xuất các báo cáo dài, chất lượng cao về bitcoin và tài sản kỹ thuật số, nhằm cung cấp cho nhà đầu tư những hiểu biết chi tiết. Trong khi đó, Stillman Digital cung cấp các giải pháp thanh khoản cho doanh nghiệp, tập trung vào thực hiện giao dịch, thanh toán và công nghệ.
Bằng cách tích hợp các dòng Vốn được quản lý, cơ sở hạ tầng dữ liệu mạnh mẽ và phân tích cấp độ tổ chức, DeFi Technologies và Valour đang định vị Chỉ số Cơ hội Đầu tư DEFT Valour như một điểm tham chiếu hướng tới tương lai để hiểu cách thức dòng tiền thực di chuyển trên thị trường tiền điện tử.
