熊市想要穩定生息，Bitfinex 放貸是最好的選擇。 現在 Bifinex USD 的平均放貸利率是 17%左右（日利率0.047%），幣安活存只有 3%多（圖中的綠線跟黃線），其他主流交易所也差不多，差距很明顯。 如果現在放 10 萬美金在 Bitfinex 做放貸，每天大概可以領 35 美金左右的利息。一個月差不多 1000 美金，一年下來就是 12000 美金。 對比一下，現在美債殖利率大概是 4% 到 5%。同樣 10 萬美金，買美債一年大概只能拿 4000 - 5000 美金。差了快三倍。 這麼高的利率，會不會有風險呢？ 第一，Bitfinex 的 Margin Lending 機制跟其他交易所不一樣。借出去的錢只能在交易所內交易，沒辦法直接提領。這代表你的錢不會被借走然後人間蒸發。光這一點，就比很多其他平台的融資借貸產品更安全。 第二，Bitfinex 背後是 Tether。 Tether 很有錢大家都知道，即便出事，也具備一定的償付能力，畢竟兩個公司股東結構跟高層都是同一批人。 第三，Bitfinex 放貸市場經歷過 312、519、1011 這些大爆倉行情。中間也有多頭槓桿倉位穿倉過，但交易所都自己把缺口補上了。這家交易所已經經營超過 10 年了，沒有聽過任何借出的資金出現虧空。 為什麼現在利率這麼高？ 這跟 Bitfinex 的用戶結構有關。 大部分交易所在行情冷的時候，借貸需求會下降，APY 自然就低。但 Bitfinex 不一樣。借貸市場的需求都是由巨鯨推動的，這些巨鯨的操作邏輯跟散戶相反，總是擅長在市場低迷、大家恐懼的時候槓桿加倉。 所以上一輪週期的熊市，Bitfinex 的放貸年化有很長一段時間都維持在 20% 以上，而其他交易所的USDT利息都不到5%。 所以如果你是那種「不想參與市場波動、但也不想讓錢躺著」的人，Bitfinex 放貸是一個很值得考慮的選項。 再來 Bitfinex 是一個法幣交易所，支援美金、歐元等主流貨幣的出入金。如果你有海外券商帳戶，資金進出其實蠻方便的。 對幣圈人來說，你肯定有時候會需要一個可以讓資金 parking 的地方。Bitfinex 剛好能滿足這個需求：平常放著生利息，需要用錢的時候可以出金。 我七年前寫的第一篇爆火文章，其就是 Bitfinex 的放貸教學。當時 Bitfinex 的放貸規模大概是 3、4 億美元，現在已經超過 10 億美元了。 從那時候到現在，Bitfinex 放貸一直都是一個很穩健的收利息方式。只是市場成熟了，年化利率不像以前動輒 20% 到 30%，但現在 15% 左右的年化，其實也已經是美債的三倍，比現在做期現套利收益還要高出一大截。 說一下操作上需要注意的地方。 首先是錢包設定。Bitfinex 裡面有很多種錢包，當你把資金打進交易所之後，預設會存放在「Exchange（交易）」錢包。記得要把資金轉到「Funding（融資）」錢包，這樣才能進行放貸。 再來是幣種選擇。放貸市場分為 USDT 和 USD 兩種。平均來說，USD 的利率比 USDT 高大約 2%，而且 USD 每天的撮合成交量也比較大，資金被借出去的機率更高。所以如果你追求長期更好的收益率，建議在裡面把 USDT 換成 USD。 然後是利率設定。Bitfinex 的放貸是用「掛單」形式運作的，不像幣安或 OKX 那種一鍵活存，你需要自己設定利率和天數。 如果你沒有特別想法，可以用 FRR（Flash Return Rate，快閃利率）這個功能。簡單說就是平台計算出來的平均利率。你可以設定用 FRR 去自動放貸 7 天或 30 天，一旦有資金被償還進入閒置狀態，系統會幫你處理。 有時候也會出現那種一口氣要借 120 天的單，利率可能會低一點，但如果你想省心，直接借 120 天也行，反正怎樣都比美債高。 它的 UI 說實話不是很友善，這點我承認。但看在它能長期提供比市場平均更高的報酬，這個缺點我覺得可以忽略。 最後總結一下： 1. 現在 Bitfinex 放貸年化約 17%，比同行高三倍以上 2. 放貸池量體超過10億美元，支持大額放貸 2. 資金只在所內交易無法提領，機制上比其他平台更安全 3. 經歷過多次大行情，從未發生過借款人資金虧空 4. 支援法幣出入金，資金進出方便 5. 有 FRR 自動放貸功能，設定好就可以自動運作 如果你現在手上有閒置的美金，不知道該放哪裡，Bitfinex 放貸是一個穩健又有效率的選擇。 推薦連結：bitfinex.com/sign-up?refcode=A...