Bitcoin, có liên kết với sàn giao dịch Silk Road đã ngừng hoạt động, lại có biến động sau hơn một thập kỷ im lặng, làm dấy lên những câu hỏi mới về việc ai đang kiểm soát số tiền này và hoạt động mới nhất này có ý nghĩa gì đối với thị trường. Dữ liệu blockchain cho thấy 176 giao dịch đã được thực hiện trong 24 giờ qua từ một nhóm các ví liên kết với Silk Road đã không hoạt động trong thời gian dài, chuyển tổng cộng khoảng 3,14 triệu đô la vào một số địa chỉ mới.
Đây là mô hình tích lũy, không phải là Xả trên thị trường.
Mô hình này ngay lập tức thu hút sự chú ý vì những ví này hiếm khi thể hiện hoạt động, và Bitcoin không hoạt động liên quan đến các chợ Dark Web thời kỳ đầu thường gây lo ngại cho các nhà giao dịch.
Tuy nhiên, cấu trúc của phong trào cho thấy đây là một cuộc tái tổ chức có kiểm soát và thận trọng hơn là một cuộc bán tháo vội vàng.
Ví Bitcoin Silk Road thực hiện 176 giao dịch sau 3 năm. Nguồn: ArkhamDữ liệu on-chain cho thấy số tiền được gửi theo từng đợt nhỏ, có cấu trúc đều đặn, một mô hình mà các nhà phân tích thường liên kết với việc hợp nhất ví. Các đồng tiền này không được chuyển đến các tài khoản tiền gửi trên sàn giao dịch hoặc cơ sở hạ tầng trộn tiền đã biết, điều này cho thấy không có thanh khoản hoặc rửa tiền .
Thay vào đó, các khoản tiền dường như đang được hợp nhất lại vào các ví mới, một quy trình thường được sử dụng để dọn dẹp các UTXO lỗi thời, tổ chức lại quyền quản lý hoặc chuẩn bị cho các hành động sau này.
Điều này phản ánh những động thái trước đây từ cả các chủ sở hữu tư nhân và các địa chỉ do cơ quan thực thi pháp luật kiểm soát.
Những động cơ tiềm ẩn đằng sau các giao dịch chuyển tiền Bitcoin trên Dark Web
Hoạt động này có thể phản ánh một số kịch bản. Khả năng cao nhất là một thực thể kiểm soát số tiền điện tử đó — có thể là một cá nhân tham gia ban đầu vào Silk Road hoặc một cơ quan chính phủ — đang cập nhật cấu trúc ví của mình.
Trước đây, chính phủ Mỹ đã từng hợp nhất các vụ tịch thu lớn tài sản Silk Road trước khi tiến hành thanh khoản , và đầu năm nay, tòa án đã phê duyệt việc bán hơn 69.000 BTC có liên quan đến các vụ tịch thu Silk Road .
Một khả năng khác là một holder tư nhân đã lấy lại được quyền truy cập vào các khóa cũ lần đầu tiên sau nhiều năm. BTC không hoạt động từ giai đoạn 2011–2013 đôi khi xuất hiện trở lại khi những người dùng ban đầu khôi phục ví hoặc chuyển quyền sở hữu thông qua thừa kế.
Những lần kích hoạt lại này thường diễn ra theo trình tự giao dịch chậm và có quy luật, tương tự như những gì hiện đang hiển thị on-chain.
Ít khả thi hơn là giả thuyết cho rằng số tiền này đang được rửa tiền hoặc chuẩn bị để bán ngay lập tức . Các quy trình rửa tiền điển hình bao gồm hàng nghìn giao dịch nhỏ, chuỗi giao dịch tinh vi hoặc chuyển trực tiếp đến các trung tâm trộn tiền — chưa có dấu hiệu nào trong số đó xuất hiện cho đến nay.
Điều này có ý nghĩa gì đối với Bitcoin?
Tác động lên thị trường vẫn còn hạn chế. Cho đến khi các quỹ chuyển sang các sàn giao dịch, sẽ không có áp lực bán trực tiếp nào.
Các nhà phân tích sẽ tiếp tục theo dõi xem liệu các địa chỉ mới này cuối cùng có chuyển tiền đến các nền tảng giao dịch tập trung hoặc các sàn giao dịch OTC hay không.
Tuy nhiên, các giao dịch từ các ví liên kết với darknet cũ mang ý nghĩa biểu tượng. Chúng cho thấy Bitcoin thời kỳ đầu vẫn có thể truy vết được và hoạt động từ hơn một thập kỷ trước có thể bất ngờ xuất hiện trở lại.
Ngoài ra, các giao dịch chuyển tiền này cho thấy sự nhạy cảm gia tăng đối với các biến động nguồn cung trong giai đoạn mà dòng vốn từ các tổ chức, hoạt động của các quỹ ETF và các điều kiện vĩ mô vốn đã tạo ra sự biến động.
