Sau khi 1,5 tỷ đô la bị rút khỏi Bybit vào tháng 2 năm 2025, 286 triệu đô la bị rút khỏi Drift vào ngày 1 tháng 4 năm 2026, và 292 triệu đô la rời khỏi Kelp Các tổ chức tự trị phi tập trung (DAO) mười bảy ngày sau đó, câu hỏi quan trọng nhất về một tác nhân giao dịch AI ngày nay không phải là mô hình của nó thông minh đến mức nào, mà là ai nắm giữ chìa khóa để vận hành nó.
Trong mỗi trường hợp, hệ thống mã hóa đều được giữ vững. Vấn đề nằm ở phía con người và cơ sở hạ tầng.
Các tác nhân AI thu hẹp khoảng cách thực thi giữa các bộ phận giao dịch của tổ chức và các nhà giao dịch cá nhân thông qua việc giám sát liên tục, kỷ luật không cảm xúc và tái cân bằng nhanh hơn. Chúng có khả năng quan sát, suy luận, lập kế hoạch và thực thi chiến lược dựa trên dữ liệu thị trường năng động.
Bài viết này thảo luận về sáu tác nhân giao dịch được hỗ trợ bởi trí tuệ nhân tạo sau đây.
- Giao dịch đại lý Non-Custodial với dữ liệu trực tiếp: Neyro
- Quỹ đầu tư mạo hiểm dựa trên học máy huy động vốn cộng đồng: Numerai
- Những kẻ phạm tội Hyperliquid do chính quyền chỉ đạo: HyperAgent
- Tự động hóa Solana dựa trên cảm xúc: Kora
- Định lượng DeFi cấp tổ chức: Almanak
- Giao dịch thị trường dự đoán tự động: Polystrat
Hệ thống giao dịch tiền điện tử tự động
1. Neyro: Giao dịch đại lý Non-Custodial
Neyro là một lớp giao dịch dựa trên trí tuệ nhân tạo (AI) Non-Custodial , thực hiện giao dịch thông qua hợp đồng thông minh trên các sàn giao dịch phi tập trung (DEX), bao gồm cả Hyperliquid. Tiền của người dùng vẫn nằm trong ví do người dùng kiểm soát và không có bên thứ ba nào nắm giữ. Được thành lập tại British Columbia, Canada, nền tảng này cung cấp giao dịch sao chép, bảng xếp hạng, giới hạn rủi ro do người dùng xác định và tùy chọn hủy đăng ký bất cứ lúc nào.
Đại lý giao dịch trực tiếp đầu tiên của họ, Quantum Alpha, đã được thử nghiệm beta kín với 100 người dùng kể từ tháng 1 năm 2026, ghi nhận lợi nhuận hàng tháng hai chữ số trong hai chu kỳ 30 ngày đầu tiên và 31,4% trong chu kỳ gần đây nhất.
| Ưu điểm | Nhược điểm |
|---|---|
| Non-Custodial và không bên thứ ba nào có thể nắm giữ số tiền đó. | Sản phẩm đang trong giai đoạn đầu phát triển; lịch sử hoạt động vẫn đang được xây dựng. |
| Tổng đài viên trực tiếp với dữ liệu hiệu suất đã được công bố. | Hiện đang trong giai đoạn thử nghiệm kín (100 người dùng) |
| Đăng ký có thể hủy bất cứ lúc nào — không ràng buộc. |
Tóm lại: Kiến trúc Non-Custodial , dữ liệu hiệu suất trực tiếp và mô hình dễ tiếp cận với người dùng bán lẻ mà không yêu cầu chuyên môn về DeFi . Giai đoạn 2 mở rộng sang các tác nhân do người dùng tạo sẽ kiểm tra xem khả năng tiếp cận đó có thể mở rộng được hay không.
2. Numerai: Quỹ đầu tư mạo hiểm huy động vốn cộng đồng
Numerai tổ chức một giải đấu hàng tuần, nơi khoảng 30.000 nhà khoa học dữ liệu gửi các dự đoán cổ phiếu được mã hóa, Staking token $ NMR dựa trên độ chính xác. Mô hình Meta được tính toán dựa trên số token đã đặt cược sẽ giao dịch danh mục cổ phiếu mua/ Short toàn cầu. Quỹ này quản lý 550 triệu đô la tài sản được quản lý (AUM), đạt lợi nhuận ròng +25,45% trong năm 2024 và nhận được cam kết đầu tư 500 triệu đô la từ JP Morgan Asset Management.
Vòng gọi vốn Series C trị giá 30 triệu đô la đã kết thúc với mức định giá 500 triệu đô la, dẫn đầu bởi các quỹ tài trợ của trường đại học. Các nhà đầu tư cá nhân có thể tham gia vào vòng gọi vốn nhưng không được tham gia vào quỹ.
| Ưu điểm | Nhược điểm |
|---|---|
| Có lịch sử hoạt động lâu nhất và AUM) lớn nhất trong hạng mục này. | Được cấu trúc như một quỹ đầu cơ, không cho phép nhà đầu tư cá nhân tiếp cận trực tiếp với danh mục cổ phiếu. |
| Sự hỗ trợ tài chính từ JP Morgan Asset Management | Giá Token $ NMR không phụ thuộc vào hiệu suất của quỹ. |
| Thể lệ giải đấu minh bạch với hơn 30.000 người tham gia tích cực. |
Tóm lại: Đây là hệ thống giao dịch tự động dựa trên trí tuệ nhân tạo được thử nghiệm thực tế nhiều nhất trong danh sách này — nhưng nó là một quỹ đầu cơ, không phải là sản phẩm tiêu dùng. Giá $ NMR không phụ thuộc vào hiệu suất của quỹ.
3. HyperAgent: Giao dịch Perps theo định tuyến của chế độ
HyperAgent phân loại BTC thành bốn chế độ vĩ mô: xu hướng, giao dịch cắt, tích lũy, phân phối và định tuyến thực hiện giao dịch thông qua một đường dẫn alpha chuyên dụng cho mỗi chế độ, cũng như giao dịch hợp đồng vĩnh cửu Hyperliquid thông qua ví API chỉ dành cho giao dịch mà không có khả năng rút tiền. Một công cụ Consensus 7 tín hiệu cung cấp dữ liệu cho 17 cổng rủi ro trước giao dịch. Giá bắt đầu từ 49 CHF/tháng với bản dùng thử miễn phí 15 ngày.
Tài liệu kỹ thuật rất chi tiết, và nhóm đã thường xuyên phát hành các bản cập nhật, bao gồm cả việc tích hợp Gemini 3.0 Pro. Công ty đăng ký tại Thụy Sĩ này là một đơn vị mới gia nhập thị trường và chưa tạo được được tiếng vang rộng rãi.
| Ưu điểm | Nhược điểm |
|---|---|
| Khóa API chỉ dùng cho giao dịch , Non-Custodial và không có quyền rút tiền. | Là một doanh nghiệp mới gia nhập thị trường và hiện chưa được nhiều người biết đến. |
| Kiến trúc định tuyến chế độ chi tiết | Nhóm chưa xây dựng được hồ sơ công khai. |
| Đang tích cực phát triển với các bản cập nhật nhật ký thay đổi thường xuyên. |
Tóm lại: Phương pháp phân loại chế độ pháp lý thú vị về mặt kỹ thuật với nền tảng vững chắc Non-Custodial . Đáng theo dõi khi nhóm này tạo dựng được sự nhận diện rộng rãi trong cộng đồng.
4. Kora: Tự động hóa Solana dựa trên cảm xúc
Kora, được phát triển bởi Pioneer AI Foundry (Cboe Canada: JPEG), một công ty niêm yết công khai, kết hợp phân tích tâm lý xã hội với các chỉ báo kỹ thuật (RSI, MACD, Bollinger Bands) trên các thị trường Solana . Nó cung cấp hai chế độ Non-Custodial : chế độ tự động hoàn toàn Autopilot và chế độ trợ lý bằng ngôn ngữ tự nhiên Co-Pilot.
Kora hiện đang trong giai đoạn thử nghiệm riêng tư, áp dụng phương pháp triển khai bài bản. Cấu trúc công ty đại chúng bổ sung thêm trách nhiệm pháp lý mà hầu hết các dự án tiền điện tử khác thiếu.
| Ưu điểm | Nhược điểm |
|---|---|
| Công ty mẹ niêm yết công khai có nghĩa vụ báo cáo theo quy định. | Hiện vẫn đang trong giai đoạn thử nghiệm riêng tư — chưa được phát hành rộng rãi. |
| Kiến Non-Custodial | Hiện tại chỉ có thông tin về Solana. |
| Cách tiếp cận kết hợp giữa tâm lý và kỹ thuật là một điểm đặc biệt. |
Tóm lại: Mô hình phân tích tâm lý kết hợp và tính minh bạch của công ty đại chúng là những điểm khác biệt. Rất đáng để theo dõi khi nó tiến tới giai đoạn thương mại hóa hoàn toàn.
5. Almanak: DeFi Quant cấp tổ chức
Almanak triển khai một " Swarm AI" gồm 18 tác nhân để nghiên cứu, mô phỏng, triển khai và quản lý rủi ro các chiến lược DeFi bên trong các kho lưu trữ đa chữ ký và được bảo mật bằng TEE trên Ethereum. Vào tháng 12 năm 2025, Almanak báo cáo tổng giá trị Tổng giá trị khóa (TVL) cao nhất đạt 132 triệu đô la, cùng với hơn 100.000 người dùng và doanh thu hàng năm khoảng 6 triệu đô la. Token ALMANAK được ra mắt vào ngày 11 tháng 12 năm 2025 và hiện có sẵn trên Bybit, Kraken, Gate và MEXC .
Tổng giá trị khóa (TVL) on-chain được theo dõi bởi DefiLlama đã biến động kể từ đó, phản ánh các điều kiện thị trường rộng hơn. Các chiến lược được mô phỏng trước khi triển khai.
| Ưu điểm | Nhược điểm |
|---|---|
| Kho lưu trữ Non-Custodial được bảo mật bằng chữ ký đa chữ ký cộng với Môi trường thực thi đáng tin cậy. | Mô hình “đặt chiến lược và để nó tự vận hành” — không phù hợp cho giao dịch nhanh chóng. |
| Doanh thu thực tế và lượng người dùng lớn được công khai. | Sự biến động giá Token sau đợt phát hành token toàn cầu (TGE), điều thường thấy với các đợt niêm yết mới. |
| Cách tiếp cận ưu tiên mô phỏng giúp giảm rủi ro khi triển khai. |
Tóm lại: Cơ sở hạ tầng nghiêm túc với tư thế bảo mật mạnh mẽ. Quy trình mô phỏng trước khi triển khai là một yếu tố khác biệt quan trọng đối với Vốn thực sự.
6. Polystrat: Hệ thống giao dịch thị trường dự đoán tự động
Polystrat, được xây dựng trên giao thức Olas và truy cập thông qua Pearl, vận hành các tác nhân Polymarket tự động từ tài khoản thông minh Safe tự quản lý trên thiết bị của người dùng. Trong tháng đầu tiên, các tác nhân đã thực hiện hơn 4.200 giao dịch với lợi nhuận giao dịch đơn lẻ cao nhất đạt 376%. Hơn 37% tác nhân Polystrat cho thấy lợi nhuận dương so với khoảng 16% ví Polymarket do người dùng vận hành.
Việc tạo tác nhân mới tạm thời bị tạm dừng do cập nhật giao thức Polymarket, tuy nhiên các tác nhân hiện có vẫn tiếp tục hoạt động.
| Ưu điểm | Nhược điểm |
|---|---|
| Dữ liệu về hiệu suất giữa tác nhân và con người mạnh nhất trong hạng mục này. | Chỉ giao dịch trên thị trường dự đoán — không có giao dịch giao ngay, hợp đồng vĩnh cửu hoặc lợi suất. |
| Hoàn toàn tự quản lý thông qua tài khoản Safe smart. | Việc tạo tác nhân mới tạm thời bị tạm dừng (cập nhật giao thức Polymarket) |
| Xác minh độc lập thông qua CoinDesk và phân tích on-chain |
Tóm lại: Đây là dữ liệu so sánh hiệu suất giữa tác nhân và con người thuyết phục nhất trong lĩnh vực này. Hãy quay lại khi tính năng tạo tác nhân mới được mở lại.
Tóm lại
Mỗi một trong sáu sản phẩm này đều đang hướng tới việc thực thi dựa trên trí tuệ nhân tạo mà không làm mất đi quyền kiểm soát của người dùng. Chúng khác nhau về mức độ hoàn thiện và trọng tâm thị trường. Biến số quan trọng nhất trong chu kỳ thị trường tiếp theo cũng chính là biến số đã định hình ba vụ xâm phạm gần đây nhất: không phải là những gì tác nhân có thể làm, mà là những quyền hạn mà nó nắm giữ khi thực hiện điều đó.
